Re: [新聞] 台積公司2020年9月營收報告

youngeram97 發表於 2020/10/8 下午2:38:17

看板Stock標題Re: [新聞] 台積公司2020年9月營收報告作者

youngeram97

(小百合)時間Oct 8 14:38:17 2020推噓18 推:18 噓:0 →:17

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小弟幾個要點給大家參考參考，28nm 佔比第二季營報告收不降反升，表示SONY CIS大單真的有挹注，這樣第三季會再拉高佔比，可以仔細觀察，這樣可以充分利用閒置產能。

第二季北美營收拉高，HPC營收也拉高，跟新聞說的華為拉貨不符。但可以繼續觀察第三季HPC營收是否維持或是稍降。就會知道Amd or Nvdia 有無大幅拉貨。

N5 營收佔比只有蘋果，也是可以看看第三季是否顯著提昇就是了。依照8/9月營收，推
估N5 月產能落在八月 3萬片/月，九月4萬片/月。

18廠產能全開可以達6萬片/月。 10月 11月營收可以站穩1350億。

第三季EPS落在 ~5.4
加上開放零股交易，
合理股價會在470-480盤整，年底衝上500。

※ 引述《pp520 (異理啊議!!!)》之銘言
: : 台灣積體電路製造股份有限公司今（8）日公佈2020年9月營收報告。2020年9月合併營收
: : 約為新台幣1,275億8,500萬元，較上月增加了3.8%，較去年同期增加了24.9%。累計2020
: : 年1至9月營收約為新台幣9,777億2,200萬元，較去年同期增加了29.9%。
: : 3.心得/評論：
: : 2020年9月合併營收約為新台幣1,275億8,500萬元
: : 再創歷史新高
: : 第三季營收超越財測
: 放假前夕，沒想到這麼快公布，稍微補充一下
: 2330 第三季財測營收是 3304 至 3392.5 億元
: 實際 Q3 營收是 3564 億元，比財測預估還要多 5 - 7.8%
: 真的相當相當厲害，護國神積當之無愧
: 由於產能滿到明年，5 奈米全量滿載
: 沒意外，今後的台積電月營收幾乎都會是 1200 億起跳
: Q4 營收 3600 億是基本，只會更多，不會往下
: 如果假設獲利結構與 Q2 相當 (匯損 + 毛利，可能會較低)
: 換算下來 Q3 EPS 為 5.34
: 再假設 Q4 EPS 與 Q3 相當 (低估了，實際上 Q4 必定大於 Q3)
: 台積電 2020 EPS = 19.85
: 基本上只要 Q4 稍微衝上去一點，今年台積電 EPS 破 20 是非常有可能的
: 還沒完
: 你以為台積電只有這樣嗎 ?
: 台積電今年不斷獵地擴廠，產能開出來會非常可怕
: 明年還有 Sony CIS 包下台積電 18AB 廠的營收開始挹注
: 明年 APPLE 的 ARM MAC 開始開賣
: AMD CPU 市占率不斷攀升
: 算算，今年的營收還不是高點
: 明年加上擴廠的產能要是開出來，那個營收應該會嚇死人