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[標的] 2316 楠梓電 久沒發文多

看板Stock標題[標的] 2316 楠梓電 久沒發文多作者
MrChen
(陳先生)
時間推噓61 推:70 噓:9 →:84

1. 標的:楠梓電 2316

2. 分類:多

3. 分析/正文:

股板安安,我小陳
先說,抬轎文

之前一段時間沒發文,是因為看到公司管理層在買股票,怕發文會影響他們買進價格(雖然高機率是庸人自擾XDD)

身為資歷三年的楠梓電觀察家
觀察到以下幾點:

1. 依照過往紀錄,以及自己的拜訪詢問,公司對於是否將滬電股票實現獲利是抱著開放的態度,可賣可不賣,不急著賣,有好價錢再賣。賣了可以將未來現金流折現直接取回現金,不賣則可以繼續認列收益。

過往紀錄(WUS Group 為楠梓電 100% 持股子公司):

2006 / 10
WUS Group 出售滬士電子公司 2% 股權,楠梓電持股由 45% 降為 43%

2008 / 9
WUS Group 出售滬士電子公司 16% 股權,持股由 43% 降為 27%

2010 / 8
滬士電子公司辦理現金增資,持股比例降為 23.88%

2015 / 3
WUS Group 出售滬士電子公司 10.65% 股權,持股由 23.88% 降為 13.23%

資料來源:
楠梓電子 2011 Annual report, 2019 Annual report

由以上,且 2015 賣出滬電股票時也是賣在那幾年的相對高點,推測楠梓電並非不賣股票,而是想等好價格。

倘若不實現滬電股票的投資獲利,楠梓電能夠每年認列每股 3.8 元左右損益(粗略估計),倘若賣出,則可認列每股 90 元實現利益

楠梓電股價 29.85 元

2. 過去一段時間滬電價格處於 Trailing P/E 40 的好價格沒賣的理由,個人推測是因為管理層還沒買到足夠的持股張數,如果我自己是管理層,我知道做這件事股票會漲,我也會想在做之前先把股票買好買滿。

在2020/2 公司管理層持股約 14.12%, 到 2020/11 增持到 18.85%
公司管理層於 2020 年增持張數 9,200 張,已經把 2016 年減持 7,600 張股票買回,買進價與賣出價差不多,但買進張數增加 1,600 張,因此推測公司已經買足他們想要的持股,再來就是等滬電的好價格。

3. 如同 HotIvy 大提到的,買楠梓電股票,就算三年後價格與價值間差距才收斂,年複合報酬率也能夠達 42.6% ,且現在楠梓電本業逆風,倘若未來楠梓電本業好轉,或外幣兌換損益轉向對楠梓電有利時,就能在評價上提升本業價值。

4. 籌碼面2020/1 至 2021/1 持有 400 張以上股東持股比例由 42.82% 提升至 52.38% 籌碼集中。

對帳單,雖然 po 沒什麼意義,但一堆人說我跑,證明一下而已

https://imgur.com/mCB92tE
https://imgur.com/giz71lV
https://imgur.com/XXPGuDI
https://imgur.com/Rr9vjZe

現在的買進價格比公司管理層去年買進時的價格便宜(減資對股價的影響還原後),以現在的股價買進,報酬率應該不錯

4. 進退場機制:s
長期投資,股價回到合理價格才賣,不停損

992316

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※ PTT留言評論
※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 101.10.112.128 (臺灣)
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jerry5020 01/31 14:32幫推殷爸

jerry5020 01/31 14:33殷爸絕對沒有偷跑 股東信有寫XD

stlinman 01/31 14:35推! 殷董給股東的信

f204137 01/31 14:38殷爸po文了

Coffeewater 01/31 14:39佩服你的意志力 但買這隻只是浪費時間

e73103999 01/31 14:39這隻還有救嗎

a135792121 01/31 14:40陳爸我爸爸 100張跟了

f204137 01/31 14:41http://bit.ly/2YuVkXz Mrchen的投資公司

aspirev3 01/31 14:41殷爸覺得長期投資買2316好還是2330好

Karida 01/31 14:41https://v.douyin.com/J36u7U1/\

hank1215 01/31 14:42陳爸選舉前持有8張,受不了現在剩2張了 算是認賠了

whitefox 01/31 14:43這隻根本是綁華為的啦

spy9527 01/31 14:43公司一直減資然後偷收股票,是連湯都不想給散戶喝?

predominant 01/31 14:43禮拜一撿看看

guilty13 01/31 14:44這隻我一直再注意 但是一直沒有要上去的感覺

spirit119 01/31 14:44明明不信陳為什麼要叫小陳

qqq5890003 01/31 14:45先推再說

illdoit 01/31 14:47缺人抬轎解脫

benson20084 01/31 14:49陳爸 重返榮耀

ryusenming 01/31 14:51他名字有個城阿

peterchou 01/31 14:51說人抬轎的 要不反串 要馬來鬧的 陳爸推這檔多久了

yuchin7828 01/31 14:53我同事在這一支套了大半年..去年看大家賺錢眼紅的要

yuchin7828 01/31 14:53

Evoque 01/31 14:53推陳爸,明天再信心買下去

mepowerlmay 01/31 14:53他是一個年輕人.........不用叫到爸

guilty13 01/31 14:55我猜啦!這家公司其實很頭痛之後的轉型 而且看得出來

guilty13 01/31 14:56它們其實沒有方向 本業基本上已經不行了

sincereboy 01/31 14:57佩服你的意志力 但買這隻只是浪費時間

guilty13 01/31 14:57要是殺掉滬電 2316就徹底死了 這才是楠梓電的隱憂

bitlife 01/31 14:58台股一堆控股公司都是本業低成長後自然形成的,形成

f204137 01/31 14:58其實2316有點像6136 本業搞不太起來 只能靠業外支持

bitlife 01/31 14:59後除非有財務危機或子公司不成材,不然也沒在出清,這

bitlife 01/31 14:59很正常,養兒來養老,人類是這樣,公司也是這樣

paul510404 01/31 14:59致敬楠梓電大戶

iamjojo 01/31 14:59帶賺錢的都叫爸

A22813079 01/31 14:59陳爸 感謝你提供宿舍置物空間 不然四個人真的太小了

thecoolbill 01/31 15:00讚讚讚 讚成!

guilty13 01/31 15:00所以我是覺得這個大概就是有錢人的玩具了

guilty13 01/31 15:01多到沒地方放 乾脆放這 要等處分滬電我覺得有得等

bitlife 01/31 15:01紡織,營建,金融,鋼鐵,幾乎每個夠老的領域都有這現象

HotIvy 01/31 15:01忍辱負重啊 陳爸

zakijudelo 01/31 15:01幫高調,主力來狙擊一下吧!嘻嘻

bitlife 01/31 15:02電子只是晚幾年加入這種模式

CityRanger 01/31 15:02爸加油

bitlife 01/31 15:04有一種可能是努力主動幫母公司找到非常好的新領域,

bitlife 01/31 15:05那母公司會把舊小雞賣掉,改投資新蛋.台股美股2001的

bitlife 01/31 15:05崩盤其實某種程度也是這現象,殺小雞換錢投新領域

guilty13 01/31 15:06我是看不出來楠梓電有想要創新轉型的想法啦

bitlife 01/31 15:07投資新領域不是一種天然就會的技能,特別是完全與母

maxpeopleup 01/31 15:07又是你 抬轎先生

bitlife 01/31 15:07公司沒什麼關係,眼光好叫天使,反之會變盤子投資人

guilty13 01/31 15:08最好的模板應該就是變成1907這樣

kobekid 01/31 15:08萬六還會賠錢,為何不停損買台積電

bitlife 01/31 15:08多數公司的子公司很多時候都是同領域不同地域,一旦

bitlife 01/31 15:09要換領域當創投,也不是很容易的

dergnj 01/31 15:09所以說大戶也可以只是比較有錢的韭菜

bitlife 01/31 15:09看到g大提1907發現漏提造紙和橡膠 XD

alfi2016 01/31 15:09買殭屍股浪費生命 當初要是買gg早就財富自由 滾

AppleApe 01/31 15:10推啊

guilty13 01/31 15:111907轉得還不錯啦~元太這波投信應該是看到什麼了

bitlife 01/31 15:11有大成長的新領域出現,其實反而會出現史詩級崩盤

square 01/31 15:11推推

guilty13 01/31 15:11你看投信買成這樣 元太也是苦了很久阿~

bitlife 01/31 15:13台股第一次萬2去萬字頭,就是從金融傳產轉入電子

guilty13 01/31 15:14只能說2316變成這樣 管理層的決定有很大的問題

公司本業經營是好是壞,我覺得我們外人沒有親身經營,也不能說什麼,每間公司經營都有自己的難處,只能說現在本業逆風是事實,股價低估帶來的投資機會也是,但對於經營得好還是壞,我覺得我們實在沒有評論的餘地,畢竟他們管理層當然也是希望把公司本業做好的

guilty13 01/31 15:15這家公司沒有活水灌進去 也沒有賭一把的勇氣

guilty13 01/31 15:16看到楠梓電變這樣 大家都是等著要分屍 不勝唏噓

KAKAKA5566 01/31 15:18乾爹

Middlewu 01/31 15:18只能說很有毅力,去年大家其他股轉爆也不動搖

giveUstars 01/31 15:18幫教學部問 要北醫PGY了嗎

bitlife 01/31 15:19如果素晴可以參考麻雀變鳳凰的李察基爾,從分屍專家

bitlife 01/31 15:19變改造,買成大股東主導公司新發展走向

guilty13 01/31 15:21很難啦~你看陳爸沒選上就知道了 內部不給外人進去玩

HotIvy 01/31 15:22g大 處分滬電再庫藏股,保有滬電比例不變又能維護股

HotIvy 01/31 15:22東權益,爽當二房東不是更好嗎? 老了何必要再拼

bitlife 01/31 15:22股份不夠多啊 XD 真正搞惡意併購分拆的,幾乎都是用

bitlife 01/31 15:23槓桿下去,很少人用自己的股本.成不成一下子決定,沒

bitlife 01/31 15:23在耗N年的

Leo4891 01/31 15:24重金壓這檔 就會錯過了之前大行情

caster4444 01/31 15:25先推再看

Leo4891 01/31 15:25以後就算漲 其他股也是會漲阿

guilty13 01/31 15:27可是這樣處分完 持有滬電比例降低 可以認列的就少了

HotIvy 01/31 15:27Leo大說的好

HotIvy 01/31 15:27讓小妹跟幾檔QQ

guilty13 01/31 15:28即便庫藏股回去 你本業還是持續在扣血

lovecab 01/31 15:28陳爸 好久不見

ioupoiu 01/31 15:28垃圾股

HotIvy 01/31 15:28G大... 賣多少滬電就執行多少比例的庫藏股 同樣一股

HotIvy 01/31 15:28楠梓電擁有的滬電比例不變啊

guilty13 01/31 15:28我還是覺得那個只是短暫的股價上升

HotIvy 01/31 15:29也是啦 說到底本業不爭氣

HotIvy 01/31 15:29但今天本業爭氣的話

HotIvy 01/31 15:29也不用在這邊忍辱負重了

HotIvy 01/31 15:29股價早就飛天了 哈哈

guilty13 01/31 15:29喔喔喔 一時沒想通~我還卡在殺肉的那個階段

sk6 01/31 15:30推! 殷董給股東的信

Leo4891 01/31 15:31好啦 趕緊處分滬電 大家來分錢 嘻嘻

HotIvy 01/31 15:34只有殺肉當然不是長久之計啊

HotIvy 01/31 15:34算了講那麼多 忍辱負重啦 嗚嗚嗚

kanehhh 01/31 15:34跟跌不跟漲。

super131415901/31 15:34 https://i.imgur.com/gIUnV8Y.jpg

圖 2316 楠梓電 久沒發文多

escobarwang 01/31 15:34男子漢別認輸

super131415901/31 15:35這隻的走勢 除非現在開發新藥或是做電動車 不然實在

super131415901/31 15:35看不出來有什麼搞頭

matt01 01/31 15:35太忠誠了吧XD

matt01 01/31 15:35不是一堆股票

Coffeewater 01/31 15:36想要公司怎樣操作 你就要先選上董事

※ 編輯: MrChen (101.12.93.162 臺灣), 01/31/2021 15:38:17

Coffeewater 01/31 15:38不然討論公司要怎樣操作 不如早早認賠換股

Coffeewater 01/31 15:39這間經營者的心態就這樣了 不想分紅也沒有新亮點

Nick0907 01/31 15:43沒好題材 連想做夢都沒辦法

chalon 01/31 15:46陳爸5434有考慮進場了嗎

session 01/31 16:06跟殷爸同艘船上

Danielhoho 01/31 16:06992316

seraph67 01/31 16:10推陳爸

stevenkuo 01/31 16:14高雄土地 現在很值錢

zirkey 01/31 16:21

speady 01/31 16:26說不定就是要熬到陳爸停損,畢竟處分股票的時間公司

speady 01/31 16:26說了算

chister 01/31 16:28

cuteSquirrel01/31 16:36推陳爸認真做功課,長期追蹤同一家公司。

bbsbug 01/31 16:37挖 是陳爸

mypower 01/31 16:402316就很爛阿,不賣滬電起碼給個高配息也可以讓人

mypower 01/31 16:40想丟著領股利,重點是股利也很鳥,實在是圈圈叉叉

mypower 01/31 16:40,這麼多檔何必執著男子漢

niwatori 01/31 16:41錢太多的人 播出一點放這等機運 到也是沒差吧

justastupid 01/31 16:47imba

xylitol 01/31 16:49少數大盤漲沒跟漲的

paul18012 01/31 16:58大家都在買的話 那誰在賣?

guilty13 01/31 17:17對於陳爸的回文 我一半認同一半不認同啦~

guilty13 01/31 17:18雖然不是經營者我們股東的確不了解經營的難處

guilty13 01/31 17:19但同樣面臨產業困境的公司也不只是楠梓電而已

guilty13 01/31 17:20也許本業轉型的難度非我們投資者可以想像

guilty13 01/31 17:20但是我還是認為2316不是完全說沒有資金可以跨出去

guilty13 01/31 17:22但我實在是沒看到任何想要改變的企圖展現出來

guilty13 01/31 17:23提到楠梓電幾乎大部分的幾乎都是把他當做資產股來看

guilty13 01/31 17:24我比較想要看到的是 楠梓電哪天能有新發展新氣象

guilty13 01/31 17:25這也是為啥即便我已經出清 還是會繼續觀察他的原因

EWIND1979 01/31 17:31本業不太行,聽到的都是內部都有點問題

pchome321 01/31 17:44

wed1979 01/31 17:54經營者有問題的股票不要碰,本多入手價低就沒差

hankwanghow 01/31 18:03要過年惹 買這檔年後再考慮

clvin 01/31 18:05你加油XD,這隻我真的不行,轎給樓下

b0364864 01/31 18:29楠梓就是炒滬電處分 但偏偏這不能處分 處分大概也

b0364864 01/31 18:29利多出盡

bryant78041701/31 18:33推推 不離不棄

AAAntou 01/31 18:50樓下我爸

MeiZeOwO 01/31 19:03兒子該給孝親費了

supbuddy 01/31 19:03奈米戶推

loveponpon 01/31 19:49噁心

Kobe5210 01/31 21:57以前就不看好這支,Pass

dougho 01/31 21:58毛利起不來的公司 本業都沒賺錢都靠業外 稱不久拉

q121074498 01/31 22:28陳爸好

bobo0307 01/31 22:3245T的 套一年半了還給我瘋狂減資 不知道有沒有解套

bobo0307 01/31 22:32的一天

simo520 01/31 22:52還在目標1百多嗎?

simo520 01/31 22:52盤石會的股票不是外人玩得起的。

ohyalove 01/31 23:05這檔等到天荒地老,已認賠留零股追蹤!

Karida 01/31 23:23死心吧!投資要順應潮流買未來趨勢性的產業才有利基

Karida 01/31 23:24https://v.douyin.com/J3Ap9rf/

susu180 02/01 00:14先抽插別隻 等噴發再順勢做多 不是很好嗎

qaz77889961 02/01 15:43陳爸好

hber 02/01 19:13推陳爸

zoo520zoo52002/01 21:41之前有買被套了好久,根本死魚