Re: [閒聊] 資金費率套利爆倉問題

這邊解釋一下為什麼要自己動手寫一個資金費率套利機器人

套利機器人是各大交易所的標配，但官網的存在以下的問題：

1.篩選條件是死的
例如幣安是預設三天的平均資金費率
這能理解，因為這樣設計的邏輯是“純賺資金費率”

2.沒法全自動交易
包括選幣、進場、出場
各交易所的套利機器人還是需要大量的人工操作

3.未考慮買賣價差
有些幣的資金費率雖高
但買賣價差太大了，費率覆蓋不了買賣價差（同時考慮現貨、合約價差）
一般來說，一個交易所有500+的永續合約，扣掉流動性不佳的
大概只剩下200個可以考慮套利交易

4.taker建倉
為了確保多、空兩個對沖倉位同時成交
交易所採用的是吃單成交
但對於薄利的套利交易來說，taker費率太傷了

-----------

較高的資金費率不單純吃資金費率的收益：
1.資金費率收益
2.期現價差收斂

資金費率越高，代表 合約-現貨 偏離幅度越高。當市場冷靜下來後，這個價差會收斂，

一個資金費率年化100%的幣對
價差收斂的幅度和速度，明顯會比一個資金費率只有10%的幣對快

一個資金費率年後100%的幣對在一個小時後降到10%
其實反倒是最佳狀態，因為價差收斂收益滿足時間縮短了
幾個小時後就可以騰出資金去做另一對高資金費率的幣對了

因此全自動程式交易除了資金費率高之外，期現貨價差也是另一個收益引擎

--