[請益] 投資策略詢問
有聽到一種投資策略如下
持有100%的固定收益資產(例如債券)
再拿每年的利息買入看漲期權(long call)
如此一來本金很安全(遇到下跌本金沒事)
指數上漲也能賺到收益(期權放大獲利)
這種做法會有什麼問題嗎?謝謝
--
大盤盤整就白忙一場阿,比定存還差
你這樣本金要很大,而且算下來報酬率一定很低
NTSX是90%持有實體股票,剩下的10%持有債券期貨開6倍槓
桿。可以參考一下看哪邊的方式是你想要的。
沒問題 就是趴數少很多而已
去年熔斷時bnd跌了6.4%
你就損失權利金阿 就跟玩COVERED CALL的人 對做啊
大漲你就賺翻了 盤整虧 大跌某個意義算賺
沒有必勝 完美的策略 任何策略的報酬都是在承擔某種風險
上換來的
如果買投等債 你的利息收益少 如果看漲期權的權利金都輸光
你的年化總報酬 會很糟糕
買高收 利息多 但也有違約風險
此策略 原則上不會大賠啦 但有長期年化總報酬很難看的風險
可是如果是大漲的大多頭的盤 績效還是會被all in 或大多數
資產在股票的人的屌打到翻
因為你的股票部位就很小阿
這就是投資金律裡面所講的「安全懲罰」(safety penalty)
你不想承擔風險 就不會有好的報酬
不然你以為QYLD每個月高額的權利金收入拿裡來? 就你們付的
現在安全性資產相當的貴
不然你以為 安聯收益成長的神7配息 怎麼來的? 就你們付的
有支ETF SWAN類似這種策略
你會有這種想法 應該很在乎風險的人吧,
那你就買AOR 股4債6 這種就算崩盤也不會重傷的 保守型配
置,不就好了
更正是AOM 才是股4債6
保本型產品原理就是這樣,但要高利息環境
現在哪來100%保本又有正收益的資產?
*扣掉通膨之後正收益
若殖利率5%,你拿到利息要開5倍以上槓桿,才有辦法跟全股
曝險一樣,而且還要注意權利金的損失。
怕波動,就債券現金多配一點。 不用看盤比較輕鬆。
更正,應該是20倍。XD
確實是可行的策略但權利金要夠低
這個叫做structured note,可以google 這個詞看更多細節
。
沒有風險,代表獲利會少到可憐,沒有問題。
66
Re: [心得] 以總體經濟和債市的角度來看市場圖多,網頁自動開圖請改用此網址︰ 說一下對於最近從債市看到的一些現象... 一、債券投資者 & Fed 預期通膨增長 長天期的美國國債,殖利率開始出現往上升的趨勢31
[請益] 請問債券持有至到期的對資產的影響投資債券持有至到期的意思 舉例來說 買20年期的5%利率的債券100萬 假設2022年01月01日發行 從發行第一天持有至到期代表都不賣 一直到2042年01月01日 這樣我會領每年5萬 領20年 也就是領了100萬的息之後13
Re: [請益] 請問債劵ETF 會保本嗎?債券有分很多種 各國國債 投資債 垃圾債 5年 10年 等等 每一種風險 都不同,不能一概而論13
Re: [請益] 美股期權 call put 請益對,我用昨天的收盤前狀況算了一下 如果你這樣買,叫做Strangle,中文叫作勒式交易,就是買入同一天到期但是不同行權價的價外call 跟 put。 Strangle分為買入或是賣出策略,都當買方就是買入策略,判斷行權之前股價會漲或跌到預計的價位以外,賭股票會大幅波動,不賭方向,不過也可以加入一些方向性,中心點不一定在價平。 如果行權時股價在207元,大約可以賺7400美金,如果預計股票這兩天不會繼續上漲,那提前平倉可以賺9000美金,如果這兩天跌回到200以下,那很不幸就會馬上從獲利變成虧損13
Re: [請益] 存股獲利的迷思其實這個議題的核心很簡單,就是「總資產」與「總報酬」。 股票與現金分別兩種不同的資產。 舉例來說,我持有兆豐金100張, 假設收盤價29元,我的資產為290萬。 兆豐金漲到40元,我的總資產就會是400萬。5
Re: [新聞] FT:軟銀孫正義猛押美股選擇權 獲利40億美元軟銀據悉考慮調整期權交易策略 知情人士稱,軟銀集團正在考慮修改一項有爭議的交易策略,以繼續使用衍生品投資美國 科技股。軟銀此舉似乎預示著:狼要回來了。 此前軟銀被披露買入了40億美元的美國大型科技股期權,名義價值約為300億美元。這樣 孤注一擲的行為嚇壞了軟銀的投資者,一度導致軟銀股價重挫10%,市值蒸發了約90億美3
Re: [問題] 基金如何贖回才不會動到本金這個問題,我在前面幾篇 問贖回再買入的那篇有提到 基金交易 原理跟 股票類似 基金總淨值 / 基金總單位數 = 單位淨值 基金買入時 買入金額 / 單位淨值 = 買入單位數