PTT推薦

[標的] 6922 宸曜 成長多

看板Stock標題[標的] 6922 宸曜 成長多作者
Lyon718
(獅仔)
時間推噓 6 推:7 噓:1 →:7

1.標的:6922 TW 宸曜

2. 分類:多

3. 分析/正文:
先講結論:
1.宸曜的價值在於為特定產業開發出標準品,為客戶省下開發費用也為自己能在特定產業快速推廣

2.高效能的無風扇工業電腦

3.工業電腦的AI邊緣運算的先驅公司以自有品牌Neousys經營,且是專門設計(無風扇)工業電腦,這滿重要的 等等會考
股權名單:股權集中,主要的人員都是從凌華科技出來做的
https://i.imgur.com/qFZFLRE.jpg

營收來源:強固型無風扇寬溫工業電腦的占比50%,AI邊緣運算電腦29%,垂直市場應用電腦12%

毛利率:無風扇寬溫工業電腦約40%至43%AI邊緣運算電腦約40%至45%垂直市場應用電腦約45%至50%軍工產業或半軍規電腦毛利率可達50%以上

目前推出的AI工業電腦,會產生大量的熱源,高溫會對穩定度進行降載,有些場域下並沒辦法使用風扇,使用特殊結構和機殼材質進行散熱
宸曜的股本小,以設計為主委外生產,生產模式以不以單一客戶去做客製化設計,而是以特定市場做開發設計,做出此領域客戶所需的產品沒有單一客戶佔比超過5%
https://i.imgur.com/cnZxLns.jpg

公司從興櫃轉為上櫃,公司狀況有變好宸曜在去年的應收帳款有許多都收不到,但轉為上櫃之後逐漸好轉,錢收不齊在興櫃也算是老毛病

珍惜生命 ,遠離興櫃

https://i.imgur.com/6wnN2nB.jpg


目前的公司的策略是擴大各國營運,在 美,中,日,韓,歐都要擴編或是新增據點關注要點
1.毛利率有沒有維持在40%以上
2.推銷費用有沒有體現在營收
3.研發金額不能慢下來
https://i.imgur.com/BjaSvQt.jpg

公司的近況在今年度有因為長短料認列虧損1800萬導致上半年EPS下降(但營收QOQ重回成長)且公司方面下半年部分AI邊緣運算新專案開出
https://i.imgur.com/cMHe2zt.jpg
估值方面對標一樣是強固型電腦的融程電PE Ratio 15~20
宸曜今年推廣還有新據點和AI開出應該能賺進8元8元*15~20=120~160元目前的價格120元是滿合理的,退場機制就看個人,我是長期投資
停損就設在:100元
第一次用在ptt上打文章,排版有些跑掉,不專業的研究就到這了

預祝各位的持股龍躍金山,話說我今年龍年會不會犯太歲~~



--

※ PTT 留言評論
※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 36.236.3.182 (臺灣)
PTT 網址
※ 編輯: Lyon718 (36.236.3.182 臺灣), 02/06/2024 01:40:41

YesNoter 02/06 01:40感謝

※ 編輯: Lyon718 (36.236.3.182 臺灣), 02/06/2024 01:41:15

aynmeow5566 02/06 02:02今天才停損這隻 感覺有個破產版主力在顧這隻 拉不上

aynmeow5566 02/06 02:02去哈

我手裡可能握著你的股票XD

※ 編輯: Lyon718 (36.236.3.182 臺灣), 02/06/2024 02:19:02

imlucky 02/06 05:40位階不高,120上去有壓 可以110附近看有沒機會承

imlucky 02/06 05:40

leo92108093102/06 05:59你還是10天後再來

leo92108093102/06 06:01https://i.imgur.com/XeTNCTp.jpg

用傳統的方法已經失準,上櫃稀釋股權, 認列虧損,毛利率提高 都沒說到 請走在財報前 面

kevin10449 02/06 07:54低調

fdkevin 02/06 08:50

forestsea72202/06 09:14感謝分享,分析得有理

ohsexygirl 02/06 09:51用3416去評比不太適合,做的東西都不同

這我有想過,但IPC分枝太多,選誰都不太對

orn 02/06 12:14毛利高,市值目前才30億 算便宜

※ 編輯: Lyon718 (36.236.3.182 臺灣), 02/06/2024 12:32:58

ohsexygirl 02/06 12:55用毛利評比是對的,基本上毛利越高市場給的pe會越

ohsexygirl 02/06 12:55

ohsexygirl 02/06 12:55只是能不能賺8元就要持續觀察了