PTT推薦

[請益] 20年美債正2有股債平衡的效果嗎?

看板Foreign_Inv標題[請益] 20年美債正2有股債平衡的效果嗎?作者
dog218
(天使狗哥)
時間推噓11 推:11 噓:0 →:26

如題

之前股版有討論過0050正2可以少量資金達到效果

想請問20年美債正2這類槓桿ETF搭配可以達到股債平衡的效果嗎?

如果用融資去做是不是資金更有效率?

以生涯投資的前提這樣做 在遭遇大跌時保有更多現金

如果有個萬一現金在手也不需要砍股票變現

請問這樣的想法可行嗎?




--

※ PTT留言評論
※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 111.71.40.215 (臺灣)
PTT 網址

XDDDpupu556602/17 15:43股債平衡沒失靈(2022)的時候,有

vincent170002/17 16:57美債期隱含融資成本太高,跟台指期逆價差不一樣,沒

vincent170002/17 16:57timing不建議

yilanP02/17 17:17HFEA策略在2022大暴死:(

daze02/17 17:35要用正二做 Lifecycle investing,可以。要用正二配現金,也

daze02/17 17:35可以。但這兩者本質上是不同策略。Lifecycle investing在使

daze02/17 17:36用槓桿時,是不留現金的。

daze02/17 17:38HFEA 是 Risk Parity 策略,跟 Lifecycle investing 又是不

daze02/17 17:38同的想法。

MoneyEasy02/18 01:09想請問不同期限的美債期貨,長期持有,隱含利率要怎麼

MoneyEasy02/18 01:09算?

daze02/18 08:04不用自己算,CME直接告訴你。https://tinyurl.com/y3mh8rsb

daze02/18 08:07有一列 IMPLIED REPO RATE

MoneyEasy02/18 11:05想問d大,網站的隱含利率,代表多頭倉持者的成本?有含

MoneyEasy02/18 11:05同樣年期的公債利率嗎?

daze02/18 11:59implied repo rate 是從 short side 計算的。

daze02/18 12:01如果你賣出美債期貨,然後去市場上買 cheapest to deliver

daze02/18 12:01的公債現貨,預期會賺到的利率。

daze02/18 12:08算出來的數字跟多方成本會有一些細節上的不同。不過對於散戶

daze02/18 12:08來說,這些細節可能也不是很重要。

daze02/18 12:11順帶一提,三月的美債期貨雖然名字是三月,但二月下旬就要轉

daze02/18 12:11倉了。

vincent170002/18 12:11就是債券融資利率,上禮拜多方偏強的時候有到5~6%

vincent170002/18 12:11,直接變負carry,所以說沒timing建議別做

daze02/18 12:18比如說 ZB,IB會在2/27 就liquidate lond side。Short side

daze02/18 12:19則可以持有到 3/22。 不小心的話,可能會大吃一驚。

vincent170002/18 12:20基本上你買的當下才知道implied rp rate,所以就只

vincent170002/18 12:20知道最近三個月,遠月的因為CTD會變所以不準

vincent170002/18 12:22大吃一驚倒還好啦,美債期delivery已經拆成十分之一

vincent170002/18 12:22支券了,十萬美應該還好

daze02/18 12:24不是因為要take delivery而大吃一驚,而是會突然失去曝險。

daze02/18 12:25再者,有些人可能不只做一口合約。

daze02/18 12:26IB不允許散戶 take delivery,會在最後時限前直接砍掉曝險

daze02/18 12:30IB的最後交易時限: https://tinyurl.com/2ey4md5d

ErnestKou02/18 18:22其實就類似UPRO+TMF的做法啊,弱點就是怕劇烈升息

ErnestKou02/18 18:25但我個人建議配置00675L+00695B,當台股被外資倒貨。

ErnestKou02/18 18:25美元計價的公債可以提供負相關的效果