Re: [請益] 債券ETF真的有避險和投資價值嗎?

IBIZA 02/25 16:41怕利率變動可以階梯式買債券, 但買ETF的話, 如果在

IBIZA 02/25 16:41利率走向8%的過程沒有下車, 投資可能就腰斬了

clubbox 02/25 16:47結果是負利率 賺更多

YuYuHo 02/25 16:51保本是事實，但是條件是持有到到期

fbiciamib12302/25 16:53套25年可以拿回本金，債券etf大概要套250年吧

YAYA6655 02/25 16:53ETF本身就會階梯式去買了

YAYA6655 02/25 16:53利率走向8%的過程，直債階梯式去買效果是一樣的

YuYuHo 02/25 16:56資金被鎖住是個巨大的風險

fbiciamib12302/25 16:56如果這一百年利率都10%，直債安全下莊 沒賠就是贏

YuYuHo 02/25 16:59但是如果你可以用債券ETF借錢，流動性風險就消失了

YuYuHo 02/25 17:00不同意123的看法

tinoooii 02/25 17:01要抱到FED降息降破1再出，獲利才可觀

YuYuHo 02/25 17:02會套多久主要看殖利率

jay0117 02/25 17:03利率10%要死多少企業？誰還敢借錢？臺灣2%就唉唉叫

jay0117 02/25 17:03了 在升就是等崩盤而已

jay0117 02/25 17:04現在是熱錢太多 經濟太好才有本錢一直升 一反轉就

jay0117 02/25 17:04放水了

tinoooii 02/25 17:06股市一路長紅，就算升息已經到頂了，也不會降息

tinoooii 02/25 17:07所以買債想收割，要做好撐過大崩盤期

tinoooii 02/25 17:07的準備

johjima 02/25 17:07一直10%，AA都倒給你看！

ken0827 02/25 17:088% 台灣壽險公司不知道要增資 CDS升高 保證金追繳

ken0827 02/25 17:09那個是連鎖反應 金融機構會完蛋

apple960164 02/25 17:12利率到底要升到多少，沒人知道，好害怕利率升一個

apple960164 02/25 17:12爆表喔

YuYuHo 02/25 17:12美國30年期公債期貨如果價格超過280就變成負利率了

YuYuHo 02/25 17:13負利率下買進債券必定賠錢

YuYuHo 02/25 17:15反之，必定不賠，帳面上

apple960164 02/25 17:15那負利率之前買進的呢

IBIZA 02/25 17:16直債到期拿回本金, ETF除非你是買目標到期ETF, 否則

IBIZA 02/25 17:16ETF始終是用成交價交易, 沒有到期拿回本金這回事

IBIZA 02/25 17:17效果不可能是一樣的

YuYuHo 02/25 17:18你280買一定賠嗎？不一定，市場瘋狂的時候沒人知道

IBIZA 02/25 17:19YuYuHo 你的邏輯反了你知道嗎?

YuYuHo 02/25 17:19誰知道油價會變負的

IBIZA 02/25 17:20公債利率是跟著市場利率走 而不是甚麼價格超過280

IBIZA 02/25 17:20變負利率

IBIZA 02/25 17:20除非市場變成你去存錢要給銀行利息 你去借錢銀行

IBIZA 02/25 17:21反而給你利息 不然公債不會變負利率

IBIZA 02/25 17:21公債利率始終是狗尾巴 狗尾巴是跟著狗

YuYuHo 02/25 17:21歡迎反駁我

IBIZA 02/25 17:21不用歡迎 已經反駁了

IBIZA 02/25 17:22有沒有可能存錢要利息? 有可能 因為你可能願意付一

IBIZA 02/25 17:22點錢 使用銀行服務 但你不會願意為了這個付出太多

IBIZA 02/25 17:22而借錢銀行反而給你錢的可能性也有 但非常低

YuYuHo 02/25 17:23債券市場價值就是用債券期貨在定價的

IBIZA 02/25 17:24債券市場價值是用債券生命週期總現金回收跟市場利率

IBIZA 02/25 17:24訂價 期貨也是反映這個價格

IBIZA 02/25 17:25你對於定價這件事情的理解 是用尾巴搖狗

YuYuHo 02/25 17:27即時價格就是期貨

obey1110 02/25 17:29重點是高利能維持多久?幾年就不錯了吧

IBIZA 02/25 17:29但不是用期貨訂價 期貨只是尾巴

IBIZA 02/25 17:30你可以花大錢把期貨砸成280元, 但只要市場沒變

IBIZA 02/25 17:30尾巴還是會回到身體後面

IBIZA 02/25 17:31所以訂價的是市場利率 不是期貨

IBIZA 02/25 17:31以一個面額100元 5% 30年的債券來講

IBIZA 02/25 17:31如果市場利率變成8%, 交易價格會降到66以下

IBIZA 02/25 17:32其實你找個債券計算機就能算理論價格了

pooiuty 02/25 17:32我個人認為利率不可能會在峰值維持太久，利率走向8

pooiuty 02/25 17:32%的過程中，雖然我帳面損失會腰斬，但是，只要持續

pooiuty 02/25 17:32的定期定額買下去，且配息再投入，應該是可以熬下

pooiuty 02/25 17:32去

YuYuHo 02/25 17:33即時價格就是期貨

IBIZA 02/25 17:34期貨反映即時價格 而不是期貨在定價

IBIZA 02/25 17:35這個差別需要我解釋嗎? 其實我上面已經解釋過了

IBIZA 02/25 17:35你可以花大錢把期貨砸成280元, 但只要市場沒變

IBIZA 02/25 17:35尾巴還是會回到身體後面

IBIZA 02/25 17:35該是100或該是66, 終究會回到該有的價格

IBIZA 02/25 17:35所以訂價的是市場利率 不是期貨

IBIZA 02/25 17:36不要把尾巴當狗 好嗎?

YuYuHo 02/25 17:37即時價格就是期貨

IBIZA 02/25 17:38我的建議 如果你沒有辦法面對自己錯誤 不要做投資

YuYuHo 02/25 17:39債券是當下就確定的東西，跟股票不一樣

YuYuHo 02/25 17:41跟你討論很開心啊

YuYuHo 02/25 17:42我同事都不想鳥我

faniour 02/25 17:54只能說I大真有耐心

Rattlesnake 02/25 17:59聊聊天就好啦 不用爭 會賺錢才是真的

C24128390 02/25 19:16討論區沒啥耐不耐心的 大家都花時間

C24128390 02/25 19:16覺得自己的時間很寶貴可以不用跟人說話XD

ffaarr 02/25 19:42會以為昇息要250年才回本真的是完全不了解ETF

ffaarr 02/25 19:43買進ETF之後昇息是提高未來25年預期報酬而不是減少

spike1215 02/25 19:55買直債之後利率昇了，還不是算虧錢嗎..。票面價格

spike1215 02/25 19:55就是下降啊。哪有只有ETF虧錢的道理

fbiciamib12302/25 20:39債券etf會顯示淨值下跌，直債不會

dream1124 02/25 20:52直債跌價不會顯示價格，但你拿去賣仍只能跟行情走

dream1124 02/25 20:53反過來說ETF市價會跌，但沒賣掉就沒有虧

powerbyke 02/26 01:04對公債負利率這種鬼話都講得出來的人 18124真有耐心

powerbyke 02/26 01:04解釋

INIKS 02/26 13:19我有時候覺得自己生活在平行時空....負利率真的發生

INIKS 02/26 13:19過也執行過，還不是一個小國家發生的http://i.imgur

INIKS 02/26 13:19.com/sC5c8yz.jpg

INIKS 02/26 13:20http://i.imgur.com/sC5c8yz.jpg

koldacdk 02/26 15:25ETF也有利息啊…真的8%用階梯式買法10幾年就零成本

koldacdk 02/26 15:25了…更何況你經濟能稱幾年的8%

guowei616 02/27 09:185%就美國次貸風暴了 還8%