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Re: [問題] 隱含波動率

看板Option標題Re: [問題] 隱含波動率作者
j2708180
(JaJa)
時間推噓 3 推:3 噓:0 →:4

https://imgur.com/Z9tY1fU

https://imgur.com/uLaFCEx

一些選擇權的書會有這種圖,我就做做看台指選,會是什麼形狀?

上圖是 7 8 9 12 3 月

下圖去掉7月

價格用7/3的日盤結算價,期貨價格如下

202007 11834
202008 11657
202009 11620
202012 11519
202103 11426


隱波的「微笑」沒有很對稱

從價平往價外,call先被壓低,然後才慢慢上來,而put一路上去

時間上,遠月到近月,價外IV會明顯上升,而價平有時候會壓低


這是sp500選的IV

https://imgur.com/Otss5FR

同網站我查了德指、英國指、恆生,IV曲線型態也差不多(中風的微笑)

我在想,如果外資操作全球期貨會用價差配對交易

那麼選擇權IV有沒有可能配對交易?

也就是說如果sp500選變貴,可以用便宜的台指選來代替?

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※ PTT留言評論
※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 1.173.168.252 (臺灣)
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sde7w9xzo07/04 22:43同標的的選擇權才可以配對,不同標的風險完全不同

台指選 電指選 金指選三者可不可以配對呢?若能,外資能不能用台指選代替nasdaq選?

※ 編輯: j2708180 (1.173.170.152 臺灣), 07/05/2020 10:33:34

sde7w9xzo07/05 15:23期貨可以,選擇權保證無法,金電選光流動性就是問題了

sde7w9xzo07/05 15:23。如果是小那選配台選也不可能,這兩支參照標的物相關

sde7w9xzo07/05 15:23性太低

cobrasgo07/05 17:40小那台選會很低嗎

feelingdupom07/08 10:25電金選的流動性與量ok嗎

gn0029512007/09 02:41做這麼遠幹嘛?先做匯率啊